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케이아이씨는 ▦하드페이싱(hardfacingㆍ제강용 롤러 표면을 금속 코팅하는 작업) ▦가열로 제작 및 설치 ▦단열공사 ▦발포유리 보냉재 가공판매 ▦특수보온 등 5개의 사업 분야를 영위하고 있다. 이들 사업의 전방산업인 철강설비, 정유ㆍ석유화학설비, 발전설비 등은 국내외적으로 대규모 설비투자가 장기간 지속될 전망이다. 이에 따라 케이아이씨의 영업실적도 장기 고성장이 예상된다. 높은 국내 시장점유율과 내수 한계를 극복한 수출 전략은 또 다른 긍정적 요인이다. 또 케이아이씨의 100% 자회사인 삼양감속기는 감속기 분야에서 70%가 넘는 국내 시장점유율을 확보하고 있다. 하반기 국내 설비투자 확대와 고부가가치 신제품 개발로 내수 부문에서 빠른 성장이 예상된다. 그리고 본격적인 수출 확대 전략에 따라 올해 25% 이상의 매출 성장이 기대되며 장기적으로 안정적인 실적 성장을 꾀하고 있다. 삼양감속기 등 자회사의 실적도 개선되고 있어 관련 지분법평가이익은 점차 증가할 전망이다. 케이아이씨는 업황 호조로 하반기 매출액은 전년 동기 대비 약 25%의 성장을 지속하고 수익성도 회복될 전망이다. 이는 공사 부문의 상반기 추가 투입된 원가분이 하반기에 회수될 것이기 때문으로 이에 따라 하반기 영업이익률은 약 10% 이상 상승해 연간 영업이익률 8.6%를 달성할 전망이다. 내년 이후 실적 전망도 밝다. 국내외 플랜트 산업 대호황, 일반 기계산업의 호조세가 장기화되고 동사의 높은 시장지배력이 맞물려 매출 성장과 안정적인 수익성 확보가 가능하기 때문이다. 케이아이씨의 투자의견은 매수이며 목표주가는 1만3,300원이다.
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