[SENTV]하나금투 “SBI핀테크, 국제 송금액↑…매출액 성장 지속”

하나금융투자는 1일, ‘SBI핀테크솔루션즈(950110) 재무분석차트영역상세보기’에 대해 “인구 구조 문제로 국제 송금액이 중장기적으로 증가해 매출액도 늘어날 것”이라며 투자의견을 매수, 목표가는 2만원으로 유지했다.

신동하 연구원은 “일본 정부는 인력 부족을 극복하기 위해 지난해 12월 출입국 관리법을 개정, 외국인 노동자 재류 기간을 연장하고 허용 업종을 확대하기로 했다”며 “오는 4월부터 적용 예정”이라고 밝혔다. 이어 “특히 SBI레밋의 주 고객인 기능실습생들의 최대 재류기간이 5년에서 10년으로 연장되면서 SBI 레밋의 국제송금금액 성장률이 시장을 5%p 웃돈 바 있다”며 “이를 고려 할 때 국제송금금액과 매출액은 전년 대비 20% 중반 이상의 증가가 예상된다”고 설명했다.

신 연구원은 “이번 분기 판관비 증가 요인이었던 시스템 보수 등이 아직 진행 중이어서 실적에 영향을 미치겠지만, 외형 확장을 위해 피할 수 없는 요소이고 시스템 구축이 완료돼 안정화하면 다시금 높은 영업레버리지 효과를 기대할 수 있다”고 분석했다./김성훈기자 [e-mail]