"코리아써키트, 삼성전기 HDI 사업중단의 반사이익 기대"

대신증권 보고서

대신증권은 2일 코리아써키트(007810) 재무분석차트영역상세보기에 대해 삼성전기의 주기판(HDI) 사업 중단에 따른 반사이익 등으로 수익성 턴어라운드가 예상된다며 투자의견은 ‘매수’로 상향하고 목표주가도 1만6,000원으로 올렸다.

박강호 대신증권 연구원은 “올해 영업이익은 연결기준 332억원으로 지난해보다 170.6% 증가할 것으로 추정한다”며 “매출도 6,049억원으로 13.8% 늘어날 것”이라고 예상했다.

실적 개선의 근거로 박 연구원은 △삼성전기 사업 중단으로 코리아써키트의 점유율 상승 등 반사이익 △반도체 PCB 생산능력 효율화 및 믹스효과에 따른 수익성 호조 △지분법평가대상인 인터플렉스의 흑자전환 예상 등을 들었다.



박 연구원은 “지난해 하반기 실적 개선 및 삼성전기의 주기판(HDI)의 사업중단 관련 반사이익을 반영해 주가 상승과정에 있다고 판단된다”며 “올해 상반기에 본격적인 매출과 이익 증가 구간에 진입해 주가의 추가 상승은 가능하다고 판단한다”고 설명했다.
/박성호기자 [e-mail]